Индикатор «Дельта»

Дельтой в математике обозначают разницу между двумя значениями. В трейдинге она носит такой же смысл и применяется для различных финансовых инструментов. Чаще всего индикатор delta используют для деривативов (производных инструментов) и криптовалют в силу их особенностей.

Что такое «Дельта» в трейдинге

Под «Дельтой» подразумевают разницу между объемом заявок на покупку и на продажу актива. Если определить, какой тип участников преобладает на рынке, можно на основе этих данных построить стратегию входа в позицию. Грубо говоря, вошедшие в рынок трейдеры являются подопытными объектами для тех, кто только планирует это сделать.

Для анализа берут только рыночные ордера. Отложенные не используются в расчете Delta, что является и преимуществом, и недостатком в зависимости от ситуации.

Индикатор рассчитывают двумя методами:

• Тиковый — для вычисления берутся только тики ценового графика, то есть самые крупные ордера. В них заключен большой объем, и они влияют на цену. Малозначительные, от которых не зависит изменение стоимости актива, не учитываются.

• Полный — расчет строится по всем рыночным заявкам без ранжирования их по значимости. Такой метод вычисления считается более показательным.

Индикатор располагается под графиком в отдельном окне, что дает возможность использовать его для поиска дивергенций, то есть расхождений между направлением цены актива и Delta. Например, график показывает бычий тренд и идет вверх, в то время как столбцы гистограммы понижаются, и наоборот. Это значит, что тенденция на рынке меняется. На графике этого пока не видно, но высока вероятность разворота, поэтому трейдер может войти в сделку в самом начале зарождающегося тренда.

Дивергенции относятся к любимым инструментам многих трейдеров, поскольку их легко определять на графике, а точность их показаний достаточно высока. 

Типы индикатора Delta

У индикатора «Дельта» несколько способов расчета, на основе которых они делятся по типам. Самыми популярными видами считаются:

• по показателям объема;

• по кумулятивности.

Рассмотрим их подробнее.

Дельта объема

Индикатор объема (Volume Delta) рассчитывают как общий объем сделок, совершенных за период. По ней можно выявить, какие настроения преобладают на рынке. Вычисленные результаты отображаются на графике в виде гистограммы, по положению столбиков которой судят о состоянии актива.

Есть три важных для трейдера положения индикатора:

• Дельта показывает околонулевое значение. Такое положение говорит, что на рынке временно сложился паритет быков и медведей. Никто из них не в силах переломить ситуацию в свою пользу. Скорее всего, на графике преобладает флэт.

• Delta выше нуля. Это означает, что быки продавили медведей, и ситуация складывается в их пользу. Появляется отчетливый сигнал на покупку.

• Дельта ниже нуля. Индикатор показывает, что продавцы набрали силу и превалируют над покупателями. Ожидается движение котировок вниз.

Дельту в трейдинге лучше применять вместе с другими индикаторами, чтобы отсеять шум и увеличить точность показаний. С ней эффективно сочетаются горизонтальные и вертикальные объемы, а также трендовые индикаторы.

Кумулятивная Дельта

Слово «кумулятивный» означает накопленный за отдельный период. Если традиционная Дельта объема рассчитывается по цене, то кумулятивная (Cumulative Volume Delta) берет за основу сумму этих дельт, накопленных за период. Она дает понимание о будущих движениях цены, поскольку относится к опережающим индикаторам. 

Минус индикатора в том, что он не дает четких сигналов на вход. Его смысл в информировании о текущей ситуации, а трейдер сам должен найти взаимосвязь и принять решение. Для этого ему необходимо изучить показания Дельты на исторических данных, выявить закономерности работы индикатора на разворотах и в фазу импульса. Фактически трейдер проводит анализ индикатора вручную, а на это мало кому хочется тратить время и силы. Поэтому индикатор «Дельта» — не самый популярный в трейдинге.

Как применяют в трейдинге

Помимо выявления дивергенций, торговля по индикатору Дельта включает еще ряд приемов для определения будущего движения котировок. 

1. Направление совпадает с тенденцией, по которой движется ценовая кривая. На бычьем тренде она выше нуля, на медвежьем — ниже. Это значит, что тенденция стабильно развивается.

2. Delta опережает ценовую кривую. Индикатор вырастает быстрее бычьего тренда или падает раньше медвежьего. Такая ситуация указывает на то, что быки или медведи усиливают позиции.

3. Цена движется в боковике, а Дельта показывает бычью или медвежью тенденцию. Можно сделать вывод, что в рынок начинают вливать объемы для формирования нового тренда.

Основываясь на полученных данных, можно выдвигать гипотезы и строить торговую стратегию. Но лучше проверить ее на разных временных интервалах, а точки входа искать с помощью более точных инструментов.

Материал носит ознакомительный характер и не является инвестиционной рекомендацией. Рынки меняются, поэтому перед любыми финансовыми решениями проведите собственный анализ и оцените их соответствие вашим целям и рискам